雅书阁

手机浏览器扫描二维码访问

第一千三百九十六章 体系测验的方法（第1页）

回到家里的林修然坐在书桌前时而奋笔疾书，时而停下来想一想，有时有拿出手机或者打开电脑看看看盘软件的情况。

就这样，断断续续时间过了四十分钟，林修然终于放下了手中的笔，站起身来伸了个懒腰，之后，林修然拿起了桌上写满字的纸张，打开看了一下。

上面写着很多不同的方案，有确定的，有还在假设中的，有相对完整的，有只有只言片语的。

像林修然这种有一定经验的投资者，对于一些相对简单的体系修改，是直接能够看出是否可以进行直接应用的。

但这样的操作确实不建议普通投资者照搬照抄。对于任何一个普通投资者而言，对于一个体系进行哪怕只有一丁点的调整，都需要先进行模拟盘的验证，验证之后才能使用。

林修然就这样，将自己所有的感受通通都记录了下来，之后，对于那些有待验证的，林修然打算就用这一周的时间来进行一下验证和尝试。

对于一个投资体系的验证，如何算通过，如何算不通过林修然在陈焱那里学到了一些方法和一些相关的标准，对于短线的投资来说，其实还算是相对好验证的。

毕竟短线的投资体系兑现速度比较快，行与不行很快就能够得到验证，将投资体系固定下来，就相当于将买卖的相关标准固定下来。之后，在市场上进测验即可。

选出所有符合买入标准的股票进行投资，之后按照固定的卖出标准，止盈或止损卖出。然后统计出所有卖出股票的盈亏情况，将其累计在一起计算累计收益。

当累计收益达到100%的时候，也就是说当本金翻倍的时候，那么投资体系就能使用了，如果累计收入率先达到了负的20%，那么对应的投资体系不能被使用，也就可以直接排除了。

这就最大概率排除掉了因为运气而导致的，对于投资体系是否成功的误判。如果是因为运气导致选出来的某一段标的确实会比较优秀，那么大概也不会使累计收益达到100%。

要知道，累计收益达到100%，也就是本金翻倍，说起来是非常简单的事情，但实际却是非常复杂。没有任何一种投资体系，选出的标的只会涨不会跌。

只有盈利没有亏损，只有在涨涨跌跌中，总体而言还是相对涨的比较多，净值曲线总体而言是相对向上的，才会缓慢的、逐渐的取得100%的累计收益。

要知道，绝大多数不太靠谱的投资体系，很多都是在累计收益达到百分之四五十、五十、六七十甚至十甚至七八十的时候，开始逐渐出现亏损大于盈利的情况，净值曲线开始逐渐回落，累计收益开始逐渐下跌。

像这样的投资体系，正常来说就应该是要被排除掉的，他就是不行的，而当累计收益达到-20%，也就是说当累计亏损达到20%的时候，也就意味着本金的金额亏损过大，对于任何一个投资者来说，几乎都是不太可能能承受的。

所以也是不行的，对应的投资体系也是要被剔除掉的，对于短线的验证其实是非常快的，一个短线投资体系如果想要得到验证，速度快的一个月左右就可以。速度慢的话，3个月左右也能够得到结果。

而对于中线的投资体系，需要的时间相对较长，往往需要半年到1年的时间，而中线的投资体系对于收益和亏损的要求也可以再做调整，虽然依旧可以采用短线投资体系的标准，100%通过-20%出局。

但对于中线来说，如此之高的收益率确实是有点太过于为难，所以可以适当的将盈利和亏损减半，比如将盈利砍到50%，将亏损砍到-10%。

而中线的投资体系，一般而言，相对短线来说，虽然消耗的时间较长，虽然收益较短，但是其能够承受的资金量会相对较大。

如果说短线的投资体系能够承担的资金量是以百万为级别，一旦到达千万的程度，就很有可能会出现在龙虎榜上。

或者说会对股价本身的涨跌情况产生较大的影响，那么中线的投资体系能够承担的资金量就是上亿级别的。

在不同的资金量看来，二者的优劣情况是不一样的。很多人很喜欢短线投资体系，因为确实来钱快，而很多人也很喜欢中线的投资体系，因为短线可容纳的资金量确实太少了。

要知道，市场中不只有一个聪明人，很可能同样的一个投资体系，天南海北，很多人同时在测试，同时在使用。

尤其是对于短线来说，一个投资体系如果原本能够承担百万级别的资金量，如果好多人都在用，那么平均下来，每一个人可能也就只能用十万级别的资金量。

这对于很多大资金来说，根本就是不值一提的数量，而长线的投资体系，一般来说需要的时间就会更长。

如果单纯的使用模拟盘如此测验，那么很可能就会直接测3~5年的时间，这个时间确实太长了，时间成本的消耗是消耗不起。

所以一般而言，如果是一个长线的投资体系，那么大家多数是理论分析和过去的数据验证为主，理论分析就是站在理论的角度上，对应的投资体系是能够立足的，是能够说得通的。

能够很清楚的知道对应的投资体系赚的是什么钱，一定要是非常清晰，绝对不能是那种模棱两可的，而过去的数据验证，一般来说会被称为回测。

因为站在当下的时间点，往后测试3~5年时间，时间成本确实太庞大，所以就往回测试，找到符合要求的时间点进行测试。

通过统计整体的胜率和赔率情况，最后算出盈利的期望。只要整体来看没有什么问题，一般来说，大多数机构就会直接投入使用。